來(lái)源：巨豐投顧、好股票應(yīng)用

【巨豐視點(diǎn)】

周一，A股震蕩上行，創(chuàng)業(yè)板領(lǐng)漲。盤(pán)面上，電池、電子化學(xué)品、能源金屬、汽車(chē)整車(chē)領(lǐng)漲，電子元件、電機(jī)、消費(fèi)電子、半導(dǎo)體、化學(xué)制品、煤炭、光學(xué)光電子、釀酒等行業(yè)漲幅居前，風(fēng)電、公用事業(yè)、房地產(chǎn)、電力、工程建設(shè)、鐵路公路、工程機(jī)械、水泥建材、保險(xiǎn)等行業(yè)跌幅居前；題材股方面，PCB、機(jī)器視覺(jué)、光刻膠、華為昇騰、華為歐拉、3D攝像頭、動(dòng)力電池回收、機(jī)器人概念、天基互聯(lián)等領(lǐng)漲，汽車(chē)一體化壓鑄、租售同權(quán)、釩電池、抽水蓄能、培育鉆石、刀片電池、光伏建筑一體化等跌幅居前。

【技術(shù)看盤(pán)】

大盤(pán)進(jìn)入周線第三浪上漲行情，現(xiàn)在第三浪上漲行情調(diào)整后市場(chǎng)形成中期震蕩行情。

短期來(lái)看，大盤(pán)連續(xù)上漲后，高位調(diào)整，保持相對(duì)謹(jǐn)慎。

【熱點(diǎn)板塊】

PCB概念大幅走強(qiáng)：廣信材料、鵬鼎控股漲停，四會(huì)富仕、勝宏科技漲逾10%，東山精密、銅冠銅箔、興森科技、奕東電子、中富電路等漲逾5%。

動(dòng)力電池回收走強(qiáng)：南都電源20cm漲停，積成電子、迪生力漲停，芳源股份、光華科技、中偉股份、超越科技、華友鈷業(yè)、駱駝股份等漲逾5%。

機(jī)器人概念掀起漲停潮：中大力德、國(guó)茂股份、光洋股份、鳴志電器、金奧博、遠(yuǎn)大智能、賽為智能、賽象科技等十余股漲停。

有色板塊午后走強(qiáng)：斯瑞新材、銀邦股份漲逾10%，天山鋁業(yè)漲停，精藝股份、南山鋁業(yè)、華峰鋁業(yè)、心中將和等漲逾5%。

煤炭板塊午后走強(qiáng)：兗礦能源、華陽(yáng)股份、晉控煤業(yè)、山煤國(guó)際、鄭州煤電、數(shù)學(xué)建模、美錦能源、陜西煤業(yè)等漲逾2%。

【要聞盤(pán)點(diǎn)】

央行、銀保監(jiān)會(huì)：開(kāi)展特定養(yǎng)老儲(chǔ)蓄試點(diǎn)

中國(guó)銀保監(jiān)會(huì)和人民銀行發(fā)布《關(guān)于開(kāi)展特定養(yǎng)老儲(chǔ)蓄試點(diǎn)工作的通知》明確，由工、農(nóng)、中、建四家大型銀行在合肥、廣州、成都、西安和青島五個(gè)城市開(kāi)展特定養(yǎng)老儲(chǔ)蓄試點(diǎn)，單家銀行試點(diǎn)規(guī)模不超過(guò)100億元，試點(diǎn)期限為一年。特定養(yǎng)老儲(chǔ)蓄產(chǎn)品包括整存整取、零存整取和整存零取三種類(lèi)型，產(chǎn)品期限分為5年、10年、15年和20年四檔，產(chǎn)品利率略高于大型銀行五年期定期存款的掛牌利率。

統(tǒng)計(jì)局：7月份制造業(yè)采購(gòu)經(jīng)理指數(shù)為49.0%

國(guó)家統(tǒng)計(jì)局：7月份，制造業(yè)采購(gòu)經(jīng)理指數(shù)為49.0%，比上月下降1.2個(gè)百分點(diǎn)，位于臨界點(diǎn)以下；非制造業(yè)商務(wù)活動(dòng)指數(shù)和綜合PMI產(chǎn)出指數(shù)分別為53.8%和52.5%，比上月下降0.9和1.6個(gè)百分點(diǎn)，連續(xù)兩個(gè)月位于擴(kuò)張區(qū)間。總體上看，我國(guó)經(jīng)濟(jì)景氣水平有所回落，恢復(fù)基礎(chǔ)尚需穩(wěn)固。

三部門(mén)印發(fā)《工業(yè)領(lǐng)域碳達(dá)峰實(shí)施方案》

工業(yè)和信息化部、國(guó)家發(fā)展改革委、生態(tài)環(huán)境部印發(fā)《工業(yè)領(lǐng)域碳達(dá)峰實(shí)施方案》，到2025年，規(guī)模以上工業(yè)單位增加值能耗較2020年下降13.5%，單位工業(yè)增加值二氧化碳排放下降幅度大于全社會(huì)下降幅度，重點(diǎn)行業(yè)二氧化碳排放強(qiáng)度明顯下降。

【資金動(dòng)向】

根據(jù)東財(cái)統(tǒng)計(jì)，截止收盤(pán)滬深兩市呈現(xiàn)資金凈流出狀態(tài)，當(dāng)日滬深兩市資金凈流出62.2億元，今日超大單凈流入45.4億元，大單凈流出107.61億元，中單凈流出69.04億元，小單凈流入131.24億元。

【漲停分析】

今日漲停101家，跌停9家；

今日兩市漲停板家數(shù)較上個(gè)交易日增加，跌停板家數(shù)與上個(gè)交易日減少。漲跌停數(shù)據(jù)顯示今天市場(chǎng)情緒較上一個(gè)交易日回升。同花順數(shù)據(jù)顯示，兩市漲停個(gè)股多集中于新能源汽車(chē)、機(jī)器人、華為概念、軍工等板塊，兩市題材熱度一般，賺錢(qián)效應(yīng)一般。

【觀點(diǎn)策略】

A股三大指數(shù)集體低開(kāi)，滬指開(kāi)跌0.20%，深成指開(kāi)跌0.19%，創(chuàng)業(yè)板指開(kāi)跌0.29%。玻璃玻纖領(lǐng)漲，刀片電池、釩電池領(lǐng)跌。

開(kāi)盤(pán)后，虛擬電廠、刀片電池、汽車(chē)芯片、IGBT概念、綠色電力、抽水蓄能等近期熱門(mén)板回落明顯，煤炭、釀酒、軍工、機(jī)器人概念率先走強(qiáng)，隨后消費(fèi)電子、半導(dǎo)體板塊大幅拉升，創(chuàng)業(yè)板指數(shù)從下跌1%到強(qiáng)勢(shì)翻紅，并在寧德時(shí)代等權(quán)重股帶動(dòng)下繼續(xù)走強(qiáng)，漲幅超過(guò)2%。電力、房地產(chǎn)、風(fēng)電、保險(xiǎn)、工程建設(shè)等板塊展開(kāi)調(diào)整，拖累滬指表現(xiàn)。臨近午盤(pán)，汽車(chē)板塊反彈，帶動(dòng)滬指翻紅。

午后，股指高位震蕩整固，航運(yùn)、煤炭、有色、汽車(chē)等周期行業(yè)大幅走強(qiáng)。從今日盤(pán)面看，光伏、儲(chǔ)能、鋰電、半導(dǎo)體及消費(fèi)電子等成長(zhǎng)板塊以及煤炭、有色等周期股大幅拉升，市場(chǎng)呈現(xiàn)出成長(zhǎng)與價(jià)值并重的局面，農(nóng)業(yè)、房地產(chǎn)、電力等板塊展開(kāi)調(diào)整。北向資金開(kāi)盤(pán)前50分鐘凈流出15億，隨后逐步回流，早盤(pán)凈流入超20億元，午后繼續(xù)流入超10億，總體看，北向資金對(duì)A股的影響依舊突出。

目前中報(bào)窗口期打開(kāi)，7月15日之前沒(méi)有進(jìn)行業(yè)績(jī)預(yù)告的公司，往往業(yè)績(jī)波動(dòng)在50%以內(nèi)，市場(chǎng)將進(jìn)入短暫的業(yè)績(jī)靜默期，題材股的表現(xiàn)值得期待，消息面刺激對(duì)股價(jià)的影響將有所擴(kuò)大。自4月末反彈以來(lái)，引領(lǐng)行情的風(fēng)電、光伏、鋰電、芯片等高景氣賽道股漲幅過(guò)高，存在技術(shù)性修復(fù)需求，個(gè)股分化會(huì)加劇。而低價(jià)、低估、低流通盤(pán)的藍(lán)籌股有望展開(kāi)補(bǔ)漲行情。

投資建議：巨豐投顧認(rèn)為目前壓制A股投資者情緒的因素仍然是地緣政治、美元收縮、經(jīng)濟(jì)下行等因素。4月政策底出現(xiàn)后，軍工、風(fēng)電、光伏、鋰電、芯片等年內(nèi)率先展開(kāi)中期調(diào)整的賽道板塊止跌反彈，帶領(lǐng)大盤(pán)展開(kāi)一波中級(jí)行情。上證指數(shù)在2個(gè)月內(nèi)連續(xù)突破3000~3400點(diǎn)4個(gè)整數(shù)關(guān)口，短線調(diào)整后上行步伐將更為穩(wěn)健。業(yè)績(jī)窗口期來(lái)臨，要注意股價(jià)和業(yè)績(jī)?cè)鏊偈欠衿ヅ洌袌?chǎng)的效率越來(lái)越高，即便業(yè)績(jī)超預(yù)期，也不可輕易追高。大盤(pán)調(diào)整期間，短線可以關(guān)注本輪反彈中漲幅滯后的低價(jià)低估值藍(lán)籌股，尤其是受益于原材料價(jià)格下跌的電力、家電等行業(yè)，中線則繼續(xù)逢低關(guān)注光伏、風(fēng)電、儲(chǔ)能、新能源汽車(chē)等高景氣賽道股。

(作者：趙玲 執(zhí)業(yè)證書(shū)：A0680615040001)